市場風險

本公司已建置風險管理系統(RiskManager)，公司所有交易部位，皆已納入風險管理系統每日監控，計算風險值。超限控管指標以名目本金、停損、敏感度(Greeks)與風險值為主，並於每日出具風險管理報表，執行例行控管及超限處理。亦定期於風險管理委員會中，報告壓力測試損益結果、各部門風險值資訊及經濟資本使用情形，且另於資產負債會議報告各部門授權額度使用狀況與風險值資訊及經濟資本使用情形。

信用風險

違約機率之量化模型採用KMV模型處理，計算發行公司的違約機率，且每週出具報表揭露各交易相對人與發行公司之信用曝險值、有價證券之信用風險狀況，依據產品分類揭示部位信用風險集中情形，並管理各信用評等等級額度使用狀況。

流動性風險

1.部位流動風險

因部位無法在合理之時間範圍內，依最近之市價成交，致使公司必須額外加成方能買足，或須折價方能賣出之損失風險。

2.資金流動風險

定期預測未來資金需求與供給、整合公司背書保證及資金貸予相關業務，進行每日監控資金調度狀況。

作業風險

1.因內部監督與制衡制度不足而造成公司財務損失、客戶糾紛、行政懲處或法律訴訟之風險，包括：

①人員執行業務疏忽、遺漏或錯誤。

②人員營私舞弊。

③管理制度與作業流程缺失。

2.資訊軟硬體之建置、開發、管理與維護程序規劃或執行失當，導致資訊設備故障、毀損或程式資料之消失、毀損或洩漏。

法律風險

1.因投資決策或業務執行未遵守相關法令規範而受主管機關糾正懲處或民事刑事訴訟之風險。

2.對外簽訂之法律契約未能完整規範當事各方之權利義務關係。

3.所約定之契約條款違反法律規定而喪失其效力。

4.簽約之他造義務人無行為能力或未能代表當事主體。

模型風險

因下列因素而使理論模型評估之報酬與風險偏離實際市場：

1.評價模型未涵蓋影響價格變動之主要因素。

2.評價模型假設嚴重偏離市場實況。

3.參數設定未能完全符合評價模型需要。

4.資料偏誤。

聲譽風險

1.公司投資於被認為是導致氣候變遷的產業可能引發負面新聞。

2.公司經營、管理及其他行為或外部事件導致利益相關方對公司負面評價的風險。

氣候風險

氣候風險分為兩大類型，包括與氣候變遷造成實體危害相關的實體風險及轉型低碳經濟帶來的轉型風險。

1.實體風險：為立即性或長期性的氣候事件，可能對公司產生財務衝擊，例如直接損害資產或營運中斷導致之間接影響。

2.轉型風險：轉型低碳經濟直接或間接導致之政策、法律、技術和市場變化，可能為公司帶來不同程度之風險。